ما هي تجارة انتشار؟ ويعرف انتشار مثل بيع العقود الآجلة واحد أو أكثر وشراء واحدة أو أكثر من العقود الآجلة تعويضية. A انتشار المسارات الفرق بين سعر كل ما هو كنت طويلة وكل ما هو كنت قصيرة. وبالتالي فإن التغيرات خطر من أن سعر التذبذب لأنه من الفرق بين الجانبين من انتشار المرض. ورش هو التاجر الذي المواقف نفسه بين المضارب والسياج. بدلا من تحمل مخاطر الإفراط في تقلب الأسعار، وقال انه يفترض خطر في الفرق بين شهرين التداول المختلفة من نفس الآجلة، والفرق بين العقود الآجلة ذات الصلة في مختلف الأسواق، وبين الأسهم والمؤشر، أو بين اثنين من الأسهم. على سبيل المثال، رش قد تحمل مخاطر الفرق في السعر بين أغسطس علف الصويا وديسمبر علف الصويا (انظر الصورة أدناه)، أو الفرق في السعر بين القمح ديسمبر كانساس سيتي وديسمبر شيكاغو القمح، أو بين أقوى الأسهم في قطاع و أضعف الأسهم في هذا القطاع. مثال: طويل أغسطس الصويا وجبة (SMQ) وقصير ديسمبر الصويا وجبة (SMZ) وقال تاجر انتشار يمكن بسهولة مثلما تجارة الفرق بين MICROSOFT وIBM (انظر أدناه). أو أنه يمكن أن تتاجر الفرق بين اثنين من صناديق الاستثمار المتداولة. مثال: طويل مايكروسوفت (MSFT) وباختصار IBM (IBM) لمزيد من التداول انتشار السلع ولعل أسهل طريقة لصغار التجار لاكتساب التعرض للمعادن والسلع مثل المحاصيل هي عبر spreadbets. انتشار الرهان السماسرة اقتبس أسعار لمجموعة واسعة من المعادن النفيسة والصناعية أكثر شيوعا مثل الذهب والفضة. اليورانيوم والبلاديوم وكذلك السلع الزراعية مثل الذرة. القهوة والكاكاو والبن والقطن والشوفان وفول الصويا تنتج. القمح، وكذلك الوقود مثل النفط الخام برنت والغاز. اما يمكن أن ينتشر الرهان على البضاعة نفسها، أو، في ظروف معينة، على المنتج المتداولة في البورصة المرتبطة به. شخصيا لقد جعلت كمية لا بأس بها من المال من السلع، وهي بعض الصفقات منخفضة وعوائد عالية على الذهب. السلع ليست صعبة على التجارة، مما يوفر لك معرفة ما هو الذي وأن تفهم أن العوامل الأساسية التي تؤثر على أسعار السلع والأسهم تختلف. على وجه الخصوص، وتتأثر السلع بسبب الطقس والتجارة والسياسات المالية والرقابة النقدية، التي لا تؤثر على الأسهم. وفقا لذلك، والسلع الأساسية تميل إلى أن تكون مصدرا قيما للتنويع وخصوصا عندما اتجاهات السوق ليست مؤكدة بشكل خاص. بالطبع تتأثر كل من الأسهم والسلع الأحداث العالمية مثل الحروب واقتصادية أعلى / الركود ولكن للسلع التأثير على الأسعار يمكن أن تكون وخيمة. دعونا نلقي نظرة على ما هي السلع وكيف يمكننا أن نجعل التداول أرباح جيدة لهم. انتشار الرهان على النفط بنسبة Spreadex وكانت السلع أول منتجات أسواق العقود الآجلة. أذكر الآجلة قدرا كبيرا فيما يتعلق انتشار المالية الرهان. تنطبق اختلافات جوهرية، وهي أننا لا تداول العقود المستقبلية الحقيقي على هذا النحو. نحن التداول باستخدام الأداة التي يتم المتعلقة انتشار المالية الرهان، في حقيقة أن الأسعار التي نحصل نقلت ترتبط إلى حد كبير لتلك الأسواق الآجلة. ولكن دون نفس الكمية من المخاطر التي ينطوي عليها مع العقود الآجلة. ظهرت منتجات العقود الآجلة لأول مرة في القرن ال19 كوسيلة للشركات لشراء أو بيع كمية كبيرة من المنتجات كتلة معينة (القمح والسكر وغيرها) وتحديد السعر للتسليم في المستقبل ومن هنا جاءت تسميته. لماذا تفعل ذلك؟ الشركات كما نعلم جميعا، تعمل على الإيرادات الداخلية الخاصة بها. القدرة على قفل في أسعار لتسليم في المستقبل للمنتج التي يستخدمونها، من شأنه أن يساعد على الحفاظ على ومراقبة تكاليف الإنتاج وفعالية الأسعار إلى السيد السيدة جو العامة. وسرعان ما أصبح واضحا أن قدرا كبيرا من المال يمكن أن تكون (وخسر) مع تداول هذه العقود، من خلال تأمين في السعر. عندما انخفض سعر وبيعت العقد يمكن أن تشتري لإغلاق العقد وجعل ثروة. أو، اذا كان لكم فتح عقد بيع واشترى لإغلاق، لا يمكن للتستعد جعل، أو تفقد لك قدرا كبيرا من المال. المخاطر مع تداول العقود المستقبلية هي أعلى بكثير مما لو كانت في أي وقت مضى عندما نتاجر في انتشار المالية الرهان. لأحد، وسيكون التداول في أسواق العقود الآجلة تتطلب النفقات الرأسمالية التي هي الطريق كثيرا بالنسبة لمعظم المستثمرين من القطاع الخاص لتحمله. لكن بقدر ما التكييف وربحية العقود المستقبلية وذلك من انتشار المالية الرهان لا يوجد فارق كبير في هذا الصدد. وبالإضافة إلى ذلك حين العقود الآجلة التجار تضطر لدفع ضريبة على أي أنها تحقق مكاسب، وانتشار لا يضطر تدفع فلسا واحدا مع انتشار الرهان هو معفاة من الضرائب أفضل حالا. وحين يتم تسعير معظم العقود الآجلة المحاصيل بالدولار، فإن كل ما تبذلونه من التعرض بالجنيه الاسترليني. الفرق الرئيسي مع تداول العقود الآجلة في الواقع الحقيقي هو أن العقد أن تأخذ بها، إذا ما تركت على الانتهاء، يعني أنك سوف تكون مسؤولا عن شراء / بيع تلك المنتجات. ليست كبيرة إذا كنت التداول، والإيداع في العقود الآجلة هو جزء بسيط من التكلفة الحقيقية. أنا لا أعتقد أن أحدا يحب حمولة ناقلة النفط يجري تسليمها له أو على عتبة بابها - وهذا عدد ضخم من النفط. كان هناك قدر كبير من التغييرات منذ تلك الأيام المبكرة وأن الأسواق المالية الآجلة تفوقت تداول العقود المستقبلية للسلع بسهولة. أما وقد قلت ذلك، لا تزال هناك الكثير من الفرص للراغبين في التجارة في انتشار المالية الرهان في أسواق السلع الأساسية. كل سلعة لها طابعها الخاص الذي هو السبب في أنه من المهم للتخصص ودراسة هذه الأسواق. معظم السلع لديهم ميل لتظل جامدة جدا مع مرور الوقت، بعد ذلك فقط عندما كنت الحصول على بالملل في طبيعة ثابتة كاملة منها، فإنها تضاعف تقريبا بين عشية وضحاها. السلع الزراعية أكثر تكلفة لنشر الرهان، من، أقول، أسواق المؤشر مثل FTSE أو داو على الرغم من أن لانتشار أكثر شعبية تراهن أسواق السلع الأساسية مثل النفط أو الذهب، وينتشر ضيقة جدا. للتجارة الذرة واحدة من السلع الخفيفة أرخص من حيث التداول تكاليف الفرق بين أسعار الشراء والعرض قد يصل إلى عدة مرات أن على مؤشر فاينانشال تايمز 100. وانتشار لشيء أقل المتداولة، مثل الشوفان، وسيكون حتى على نطاق أوسع من ذلك. أما وقد قلت ذلك، فإن تكلفة من حيث القيمة المطلقة صغيرة، على صفقة جيدة أقل من 1٪ من سعر حتى لعقود أكثر تكلفة. معظم السلع تكلف أكثر لنشر الرهان، من، مثلا، مؤشرات الأسهم. للتجارة الذرة واحدة من أرخص منها الفرق بين أسعار الشراء والعرض قد يكون عدة مرات أن على مؤشر فاينانشال تايمز 100. وانتشار لشيء أقل انتشارا، مثل الشوفان، وسيكون حتى على نطاق أوسع. ومع ذلك، فإن تكلفة من حيث القيمة المطلقة صغيرة، على صفقة جيدة أقل من 1 في المائة من سعر حتى لعقود اغلى. لاحظ أيضا أنه في حين تستند spreadbets الزراعية على أسعار العقود الآجلة الكامنة، فلن يكون قادرا على التجارة في اختيار العقود التي تتوفر في أسواق العقود الآجلة. باختصار، قد يكون محدودا لتداول عقد واحد: واحد ينتهي الأقرب إلى الوقت الحاضر مما يعني أنك قد لا تكون قادرة على تنفيذ استراتيجيات متقدمة مثل بيع في وقت واحد الذرة مارس وشراء الذرة يونيو. وهناك المزيد من المخاطر التداول في السلع الأساسية في انتشار المالية الرهان. إذا لم تكن حذرا يمكن أن تجد أنك غير قادر على إغلاق تجارة خاسرة ويجب أن ندعه تشغيل. لماذا ا؟ معظم أسواق استخدام نظام الحدود السعرية التي من شأنها تأمين الدخول إلى مركز مفتوح، والتي يجب أن تحترم. السلع أن هذه تختلف عن تعتمد على الذين كنت التداول مع. وينبغي لك المعنية لإمكانية حبسهم في، وأود أن أقترح عليك أن التجاري المستخدم سوى بيت المخاطر التي تسيطر عليها، والمعروف باسم وقف الخسارة مضمونة. العصا مع الأسواق تعلمون. يمكن أن يكون مغريا لنشر تجارة بعض الأصول أكثر غرابة مثل الذهب أو لحم الخنزير البطون كني لم الأسواق التجارية النقطة التي لا أفهم. أنت لم تدفع معصوب العينين: العصا مع ما تعرفه. مثال على بيت السلع شهد توم فني سعر الذهب الخروج من نطاق التداول في 40 يوما، ويعتقد الآن تغيير اتجاه ممكن في المعدن الأصفر. شركته انتشار الرهان هو تقدم وانتشار 1402،3 $ / 1403،3 $ للذهب سبتمبر. توم تقرر جعل-نقطة-50 £ يصل الرهان من 1403،3 $. بعد فترة وجيزة من التجارة، والبنك المركزي آسيا القارية الكبرى تبدأ عمليات شراء فعلية من الذهب، وانتشار سبتمبر يطلق النار على ما يصل إلى 1494،3 $ / 1495،3 $. توم تتبع سياسة صارمة من السماح أرباح تشغيل مع وقف الخسارة زائدة. وكان مستوى وقف الخسارة، قررت في بداية الرهان 1380 وانتقلت الآن إلى 1480. وبعد أسبوع، وانتشار على الذهب سبتمبر يقع على 1480،3 $ / 1481،3 $، على خلفية أوامر البيع الكبيرة. مغلق التجارة توم على 1480.3 يعطيه ربحا قدره 3850 £. [1480.3 1403.3 × 50] التنويع مع السلع الهدايا وسيلة مهمة لتنويع محفظة الاستثمار الخاص، بسبب ارتباط عالية على التضخم. ارتفاع معدل التذبذب في معظم أسواق السلع الأساسية، إلى جانب ارتباطها المنخفض للأسهم والسندات يعني أن بما في ذلك التعرض للسلع سوف تساعد على تقليل مخاطر المحفظة الإجمالية دون تخفيض كبير في العوائد المتوقعة. التضخم في حد ذاته هو مقياس للتغيرات في أسعار السلع وأسعار السلع تميل إلى الارتفاع عندما تسارع التضخم. سوف تكون متوازنة الأداء السلبي للأسهم خلال فترات ارتفاع معدلات التضخم التي كتبها السلع إيجابية واحدة. وبعبارة أخرى، يمكن أن السلع بمثابة تحوط من التضخم. معظم الناس أن تستمع من الرهان انتشار المالية لا يحقق لأسباب مختلفة تماما كيف سهلة ومربحة يمكن أن يكون، ولكن أيضا مجموعة متنوعة من المنتجات المختلفة التي يمكنك التجارة داخل. واحدة من هذه المنتجات التي تكتسب المزيد والمزيد من شعبية يتداول في أسعار المنازل البريطانية. يودع هذا الدخول تحت الأكاديمية. يمكنك متابعة الردود على هذا الموضوع من خلال RSS 2.0 خلاصات التعليقات. يمكنك ترك وردا. أو تعقيب من خلال موقعك الشخصي. انتشرت تداول العقود الآجلة وربما كان الأكثر ربحية، ولكن الطريق الأسلم للتجارة العقود الآجلة. تقريبا يستخدم كل تاجر محترف ينتشر لتحسين أرباحه. تداول ينتشر توفر العديد من المزايا التي تجعل من الصك التداول الكمال، وخاصة بالنسبة للمبتدئين والتجار مع الحسابات الصغيرة (أقل من 10،000 $). المثال التالي من فول الصويا-انتشار يظهر مزايا العقود الآجلة انتشرت التداول: مثال: طويل مايو فول الصويا (SK3) وقصير نوفمبر فول الصويا (SX3) أربع مزايا العقود الآجلة انتشار تجارة ميزة 1: من السهل للتجارة هل ترى كيف طيف يبدأ هذا الانتشار تتجه في منتصف فبراير؟ سواء كنت مبتدئا أو تاجر من ذوي الخبرة، سواء كنت تستخدم تشكيلات التخطيط أو مؤشرات، وجود اتجاه واضح. (إذا كنت تبحث عن مفهوم كيفية تحديد الاتجاه، ونحن نوصي بشدة زيارة tradingeducators /؟ = مصدر Tradejuicetrading_philosophy. htm). ينتشر تميل إلى الاتجاه بصورة أكثر جذرية من العقود الآجلة المباشرة. ان تتجه دون تدخل والضوضاء الناجمة عن تداول محوسب، السماسرة، ومحركات السوق. ميزة 2: متطلبات الهامش منخفضة وقد خفضت العديد من هوامش متطلبات الهامش، مما يعني أنك تستطيع أن تضع على المزيد من المناصب. في حين أن الهامش على موقف الآجلة صريح في الذرة هو $ 540، تجارة انتشار في الذرة يتطلب فقط 135 $ - 25٪ من ذلك بكثير. هذا هو ميزة كبيرة للتجار مع حساب صغير. مع حساب تداول 10،000 $ المخاطرة 8٪ من حسابك، يمكنك إدخال 6 ينتشر الذرة، بدلا من التجارة الذرة الآجلة المباشرة فقط 1-2. كيف ذلك للضغط؟ ميزة 3: أعلى عائد على هامش كل نقطة في انتشار تحمل نفس القيمة (50 $) حيث أن كل نقطة في العقود الآجلة المباشرة (50 $). وهذا يعني أن على هذه الخطوة مناسب 3 نقطة في الذرة الآجلة أو تحرك مناسب 3 نقطة في انتشار، كنت تكسب 150 $. ومع ذلك، فإن الفرق في العائد على هامش غير عادي: الذرة الآجلة - 150 $ / 540 $ = 27.8٪ عودة انتشار الذرة - 150 $ / 135 $ = 111٪ عودة ونضع في اعتبارنا أنه يمكنك المتاجرة 6 أضعاف انتشار عقود كما يمكنك العقود الآجلة المباشرة. في مثالنا هل تحقيق عائد أعلى 24 مرة عليك الهامش. ميزة 4. متطلبات الوقت منخفضة لم يكن لديك لمشاهدة انتشار طوال اليوم. لا تحتاج البيانات في الوقت الحقيقي. الطريقة الأكثر فعالية للتجارة ينتشر يستخدم في نهاية اليوم البيانات. وبالتالي فإن التداول انتشار هو أفضل وسيلة للتجارة إذا كنت لا ترغب في مشاهدة أو لا يمكن مشاهدة جهاز الكمبيوتر الخاص بك كل يوم طويل (أي لديك وظيفة النهار). ويمكنك حفظ كل المال قد كان لديك لقضاء لنظم البيانات في الوقت الحقيقي (ما يصل الى 600 $ في الشهر). فأين هي الفائدة؟ إذا التداول انتشار الآجلة رائع جدا، لماذا لا يبدو أن أحدا لا يكاد الحرف ينتشر؟ كذلك، فإنه ليس صحيحا أن يكاد أي شخص يتداول هوامش: التجار المهنية القيام به، كل يوم. ولكن إما بالصدفة أو عن عمد، تم إخفاء الحقيقة كاملة للتداول انتشار من الجمهور على مر السنين. والغرض من هذا الموقع هو أن أبلغكم عن الآجلة انتشرت التداول. في ما يلي سوف نقوم بالرد المتداولة الأسئلة الأربعة: ما هو انتشار؟ لماذا ينتشر التجارة؟ ما يمكن أن تتوقعه عند التداول ينتشر؟ ما هو انتشار؟ ويعرف انتشار مثل بيع العقود الآجلة واحد أو أكثر وشراء واحدة أو أكثر من العقود الآجلة تعويضية. يمكنك تغيير هذا إلى القول بأن انتشار هو شراء العقود الآجلة واحد أو أكثر، وبيع العقود الآجلة واحد أو أكثر تعويضية. يتم إنشاء انتشار أيضا عندما يمتلك أحد المتداولين (طويل) السيارة المادية والتعويضات من خلال بيع (الذهاب قصيرة) الآجلة. وعلاوة على ذلك، يعرف انتشار مثل شراء وبيع واحدة أو أكثر من تعويض العقود الآجلة يعترف عادة بأنها انتشار من حقيقة ان الجانبين انتشار ترتبط في الواقع بطريقة أو بأخرى. ويستثنى من هذا صراحة تلك الحيزات الغريبة التي وضعتها بعض البائعين، والتي ليست أكثر من جهاز كمبيوتر ولدت الصدف التي ليست بأي شكل من الأشكال ذات الصلة. مثل هذه الفروق الغريبة العقود الآجلة لونغ بوند والعقود الآجلة قصيرة زيت فول قد تظهر الكمبيوتر يمكن الاعتماد عليها كما ولدت ينتشر، لكن زيت فول والسندات لا ترتبط حقا. وتندرج هذه الفروق في نفس فئة الاعتقاد الأداء السنوي لسوق الأسهم الأمريكي بطريقة أو بأخرى المتعلقة بنتائج الحدث الرياضي سوبر السلطانية. في أي حال، لأسباب تكتيكية في تنفيذ استراتيجية معينة، وتريد في نهاية المطاف مع: في وقت واحد الآجلة طويلة من نوع واحد في شهر واحد، والعقود الآجلة قصيرة من نفس النوع في آخر الشهر. (Intramarket انتشار التقويم) الآجلة طويلة في وقت واحد من نوع واحد، والعقود الآجلة قصيرة من نوع آخر. (Intermarket انتشار) الآجلة طويلة في تبادل واحد، وقصيرة الآجلة ذات الصلة في الصرف أخرى. (إنتر تبادل انتشار) لفترة طويلة سلعة المادية الأساسية، والعقود الآجلة قصيرة. (التحوط) لفترة طويلة وضع الأسهم الأساسية، والعقود الآجلة قصيرة. (التحوط) الأدوات المالية طويلة، والعقود الآجلة المالية قصيرة. (التحوط) لفترة طويلة على العقود الآجلة للأسهم واحدة ومؤشر قصيرة القطاع. الطرق الرئيسية التي يمكن تحقيق ذلك هي: عن طريق انتشار Intramarket. عن طريق انتشار Intermarket. عن طريق انتشار إنتر الصرف. بواسطة ملكية الكامنة وموازنة مع العقود الآجلة. ينتشر Intramarket رسميا، تم إنشاؤها ينتشر Intramarket فقط كما ينتشر التقويم. كنت الآجلة طويلة وقصيرة في نفس السوق، ولكن في الأشهر المختلفة. مثال على انتشار Intramarket هو أنك الذرة يوليو طويلة وقصيرة في نفس الوقت الذرة ديسمبر. ينتشر Intermarket وانتشار Intermarket يمكن أن يتحقق عن طريق الذهاب الآجلة طويلة في سوق واحدة، وباختصار الآجلة من الشهر نفسه في سوق أخرى. على سبيل المثال: قصيرة مايو القمح وفول الصويا طويل مايو. يمكن أن ينتشر Intermarket أصبح ينتشر تقويم باستخدام العقود الآجلة طويلة وقصيرة في مختلف الأسواق وخلال الأشهر مختلفة. فروق بين بورصة وهناك طريقة أقل المعروف من خلق هوامش هو عن طريق استخدام العقود في أسواق مماثلة، ولكن في البورصات المختلفة. ويمكن لهذه الفروق تكون هوامش التقويم باستخدام أشهر مختلفة، أو أنها يمكن أن تكون الهوامش التي يستخدم فيها نفس الشهر. على الرغم من أن الأسواق متشابهة، لأن العقود تحدث في البورصات المختلفة وهم قادرون على أن تنتشر. مثال لانتشار تقويم إنتر الصرف يكون طويل في وقت واحد يوليو مجلس شيكاغو للتجارة (CBOT) القمح، وقصير مبلغ مساو من مايو كانساس سيتي مجلس التجارة (KCBOT) القمح. مثال باستخدام نفس الشهر قد يكون طويل ديسمبر CBOT القمح وقصير ديسمبر KCBOT القمح. لماذا ينتشر؟ الأساس المنطقي وراء انتشار تجارة هي واحدة من أفضل أسرار من المطلعين على أسواق العقود الآجلة. في حين تنتشر ويتم عادة من قبل المطلعين السوق، ويتم بذل الكثير من الجهد لإخفاء هذه التقنية وجميع من فوائدها من الغرباء، لي ولكم. بعد كل شيء، لماذا المطلعين يريدون التخلي عن قدرتها؟ عن طريق الحفاظ لنا من معرفة حول نشر، فإنها تحتفظ بميزة واضحة. نشر هو واحد من أكثر أشكال المحافظة من التداول. وهو أكثر أمانا بكثير من تداول العقود المباشرة (المجردة) الآجلة. دعونا نلقي نظرة سريعة على بعض فوائد استخدام الهوامش: ينتشر الآجلة يمثل الصك انتشار العقود الآجلة للشراء في وقت واحد و / أو بيع اثنين أو صكوك العقود الآجلة صريحة أكثر مختلفة ولكنها ذات صلة (الأرجل)، وهذا يتوقف انتشار التعريف. على سبيل المثال، وضع أمر على CME جلوبكس لشراء العقود الآجلة انتشار نوع '1 سنة اليورو دولار حزمة "يمثل وضع أمر لشراء مارس، يونيو، سبتمبر، والعقود الآجلة ديسمبر الأدوات المباشرة. بعض العقود الآجلة انتشرت أنواع متوفرة فقط لبعض المنتجات. العقود الآجلة للانتشار في ساقيه الصك يشير الساق المدى إلى واحدة من الأدوات التي تضم انتشار، أي "الساق 1" يشير إلى الصك الأول من انتشار 'الساق 2 "يشير إلى الصك الثاني للانتشار،" الساق 3 "يشير إلى الصك الثالث من انتشار، الخ للحصول على ملخص مرجعي سريع العقود الآجلة تنتشر التكوين، انظر مختصر - ينتشر الآجلة. العقود الآجلة ينتشر المتوفرة على CME جلوبكس العقود الآجلة - باقة (FB) حزمة (FB) ويتكون من 8-40 الصكوك ضمن مجموعة المنتجات نفسها، ومتتالية أشهر النضج الفصلية لكل كتلة من 4. على سبيل المثال، تتكون حزمة من العمر 2 من 8 الصكوك، وتتكون الباقة لمدة 5 سنوات من 20 أدوات، و وتتكون حزمة من العمر 10 من 40 آلة موسيقية. شراء 1 حزمة = شراء 1 من كل ساق. الكمية القصوى للحزم 5000. المنتجات: سعر الفائدة اليورو دولار البناء: Buy1exp1 Buy1exp2 Buy1exp3 Buy1exp4 Buy1exp5 Buy1exp6 Buy1exp7 Buy1exp8. Buy1exp40 الوصف الأمن مثال: GE: FB 02Y M8 المثال: شراء باقة من العمر 2 شراء 1 يونيو 2008 اليورو دولار شراء 1 سبتمبر 2008 اليورو دولار شراء 1 ديسمبر 2008 اليورو دولار شراء 1 مارس 2009 اليورو دولار شراء 1 يونيو 2009 اليورو دولار شراء 1 سبتمبر 2009 اليورو دولار شراء 1 ديسمبر 2009 اليورو دولار شراء 1 مارس 2010 اليورو دولار مثال: بيع باقة من العمر 2 بيع 1 ديسمبر 2008 اليورو دولار بيع 1 مارس 2009 اليورو دولار بيع 1 يونيو 2009 اليورو دولار بيع 1 سبتمبر 2009 اليورو دولار بيع 1 ديسمبر 2009 اليورو دولار بيع 1 مارس 2010 اليورو دولار العقود الآجلة - انتشار حزمة (BS) حزمة من انتشار (BS) ويتكون من انتشار التقويم مع كل ساق كونه حزمة مع آجال المختلفة. شراء 1 انتشار حزمة = 1 شراء ربطة مع النضج أوثق وبيع 1 حزمة مع مزيد من النضج. سوف ينتشر حزمة لديها عدد متساو من الأرجل على كل ساق من حزمة. على سبيل المثال، لا يمكن إلا أن يقترن حزمة من العمر 2 مع حزمة الثانية من العمر 2 لإنشاء انتشار الحزمة. لا يسمح الساقين المستقبلية المشتركة بين حزم اثنين. على سبيل المثال، لا يمكن نشر يونيو 2008 لمدة 2 حزمة مع مارس 2010 لمدة 2 حزمة، لأن هذا من شأنه أن يؤدي في ساقه المشترك الصك الآجلة مارس 2010 بين حزم اثنين. انتشار محة استراتيجيات التداول وهناك الكثير من تجار الفوركس استخدام عدد كبير من مؤشرات التداول، والبعض الآخر الثناء عن طريق التحليل الفني أو الأساسي، وعشاق automatisation تحاول باستمرار لجعل المال التلقائي آلة الطباعة (ولكن بعد ذلك مرة أخرى - الذي لم يحب ذلك) من قبل مستشارين خبراء البرمجة وهناك نظم مارتينجال أيضا، وشبكة الخلايا العصبية، داليمبرت وغيرها الكثير و hellip؛ هم كل عيب مشترك سهم واحد - هذه تحاول كل في التنبؤ بحركة الأسواق أو الرد على الوضع الحالي، على سبيل المثال هي استراتيجيات التداول الاتجاه. كذلك تغطية ثلاثة من ما يسمى استراتيجيات محايدة السوق على أساس المبادئ الرياضية الكمية، وجميع حالات معينة يجري التداول انتشار الطبقة النظام التجاري. كل واحد من هؤلاء الثلاثة هو بسهولة قادرة على تحقيق ذلك "ميزة الإحصائية" سعى للغاية من قبل التجار "الأرثوذكسي". حسنا دعنا نذهب! رقم أولا أود أن أعرض لكم لمفهوم انتشار الصك. كل شيء يمكن أن ينظر إليه باعتباره أداة انتشار الصيغة التالية: حيث X ي هو سعر رمز التداول (مثلا، اليورو مقابل الدولار الأميركي في 1.3550)، WJ هو معامل وزنه (الأكثر شيوعا هو 1، بطبيعة الحال). وهناك مثال بسيط، والتحكيم الفوركس مع اثنين من السماسرة! وما أعلمه جيدا حصلت أساسيات التحكيم المشمولة في مقالنا المراجحة العملات الأجنبية، وهذه الصيغة "تعميق" المعرفة التحكيم الخاص والتفاهم. الصيغة تبدو تقريبا مثل ما يلي: لذلك، كل استراتيجية يتداول الزوج، محفظة أو المراجحة هي قضية معينة التداول انتشار. فقط لضبط الأرض النظرية و hellip؛ الآن، دليل موجز للاستراتيجيات التي يمكن استخدامها مع Megatrader. كذلك تغطية ثلاثة منها رئيسية هي: تداول العقود الآجلة وانتشار العملة يتداول الزوج مؤشر / محفظة التحكيم 1. زوج التداول ربما الأكثر شعبية من three. Its ذلك (في الغالب) وتنوعا بدلا من ذلك، ولكن يتطلب سوق محايدة بعض المعرفة الرياضيات لتحقيق نتائج جيدة مع. الفكرة الرئيسية - كان لها زوج من الأصول في الأساس (يفضل) متصلة، مثل، على سبيل المثال أسهل - سهمين جوجل، واحد يعطي الحق تصويت (GOOGL)، أو واحد متميز، والأوراق المالية المشتركة - GOOG: أحد الأصول يؤثر آخر، لذلك أسعارها تتحرك في نوع من التماثل - واحدة يغرق أسفل، وآخر من المرجح أن يتبع، والعكس بالعكس. وهذا ما يسمى "التماثل" الارتباط. الارتباط هو مصطلح يستخدم في الاقتصاد القياسي والإحصاء لقياس حركة الاتصال المتبادل اثنين أو أكثر من timeseries. يتم احتساب الارتباط في معامل الارتباط، والتي تتراوح بين -1 و +1. وهناك ارتباط من +1، أو علاقة إيجابية كامل، يعني أن اثنين من timeseries (في مثالنا - السعرين الأوراق المالية) تتحرك تماما في اتفاق واحد مع بالعكس another. Vice، وجود علاقة من -1 (ارتباط سلبي المثالي) أن على التغيير الإيجابي في timeseries واحد نحن وجود تغيير سلبي لنفس النسبة في بلد آخر. في حالة عدم الارتباط، الحركات هي وجود أي ارتباط وهناك على سبيل المثال عشوائي ليس لديهم أي اتصال. قد يكون أسهم جوجل قليلا "منحازة"، بحيث يتيح اختيار مثال آخر على الأوراق المالية المختلفة، مثل، GLD وSLW (كلاهما شركات التعدين): هذه لها علاقة 0.89 (عالية جدا!) وكما يمكن أن يرى، والتحرك في الاتفاق. الآن، يتيح التكيف مع تلك إلى صيغة انتشار لدينا: كما يمكن أن يرى، وأدى انتشار الصك تدور حول قيمة متوسطة لل 47 دولار. لذلك، يمكننا فقط "شراء" هذا الانتشار أداة (عن طريق شراء الذهب وبيع SLW وفقا للمعادلة) في حين ان على أعلى المستويات والبيع عند المتوسط الحسابى / القيم المنخفضة. بالطبع، ليس كل ما هو بسيط كما يبدو، ولكن هناك عددا من المواقع التي يمكن أن تساعدك على التحقق من وجود الأوراق المالية / أخرى ارتباط الأصول، مثل: aistockcharts / (الشريط الجانبي الأيسر، علامة التبويب إرتباطات) impactopia / ارتباط / (إدخال مؤشر الأسهم واضغط على الارتباط، فإن معظم والأقل ارتباطا رموز يكون الناتج) واشياء أخرى عديدة! الآن، على أن استراتيجيتنا الثانية - العقود الآجلة والتداول انتشار العملة. 2. العقود الآجلة والعملة انتشار التداول استراتيجيتها جدا "كبيرة"، مع مئات من المجموعات، وميزته هي أن معظم مجموعات، يجري الأساسية و / أو الموسمية، معروفة جيدا. مع Megatrader، والعقود الآجلة انتشرت التداول باستخدام عقود CFD يمكن استخدامها، التي على حد سواء العديد من المزايا وبعض العيوب مقارنة مع العقود الآجلة القياسية، ومزايا ويجري قادرة على الحصول على نفوذ أكبر عند استخدام عقود CFD والقدرة على استخدام الكثير كسور، على حد سواء السماح لأكثر فعالية استخدام رأس المال التجاري، والعيب هو طبيعة OTC عقود CFD (خلال كاونتر)، ومعظمها لا ينظم انهم (ولكن هناك بالفعل عقود الفروقات الصرف وDMA العقود مقابل الفروقات لذلك هذا العيب لا يكاد يذكر). لذلك، قد تسأل - ما هو نوع من هوامش يمكنني التداول؟ على سبيل المثال: ينتشر التقويم. باستخدام نفس العقد مع تواريخ انتهاء الصلاحية مختلفة - مثل الذرة مارس مقابل انتشار سبتمبر. ومع ذلك، تستخدم عادة أقرب العقود. Intercommodity انتشار. مثل الذهب - الفضة، أو & [لدقوو]؛ والحبوب وردقوو]؛ انتشار القمح - الذرة. هناك العديد من تركيبات معروف، الكراك ينتشر، سحق ينتشر (على سبيل المثال، النفط - زيت التدفئة أو النفط - الغاز، أيضا مثال واحد الملحوظ هو فول الصويا - زيت الصويا، مثل السلع التي تعتمد على وتأثير كل منهما - السلع المترابطة) Intermarket ينتشر - هذا واحد يضيء عند استخدام العقود مقابل الفروقات، لأن لها عادة من الصعب إلى حد ما توظف في وسطاء العقود الآجلة. يمكن أن تكون الأمثلة البارزة SP500 - DAX أو هوامش أخرى. ينتشر العملات - في الغالب تلك تستند إلى بعض اتصال اقتصاديات الدول، أو بلد كونها مصدر كبير / المستورد من بعض السلع ويجري "مرتبطة" لسعره. وغيرها كثير و hellip؛ يتيح إلقاء نظرة أعمق على كل نوع من أنواع انتشار! يتم تداول 1. التقويم ينتشر الأكثر شيوعا من قبل مديري الصناديق، لأنها منخفضة المخاطر واستراتيجية للعودة المعتدلة. فهي تسمى أيضا "ينتشر الأفقية" (إذا نظرتم تقويم انتهاء العقود الآجلة كخط، فإنها في الواقع وانتشرت أفقيا، ذلك thats الصحيحة). هيريس مخطط مشترك لانتشار التقويم: من السهل تجميع وسهلة التداول نظرا لطبيعتها الرجوع طبيعيا لها. لذلك، أساسيات هي: يجب أن يكون أداة التي لديها تواريخ انتهاء الصلاحية - الأكثر شيوعا هو العقود الآجلة. عادة، عندما تنظر في عقد انتهاء المقبل (على سبيل المثال، والنظر في العقد انتهاء نوفمبرس في يوليو، قبل انتهاء أقرب واحد) - ترى الكثير من الثغرات، والسيولة غائبة مما أدى إلى العثرات مجنون. ومع ذلك، عندما يبقى ما يقرب من 30٪ من الوقت لأقرب العقود انتهاء والتجار ومديري الصناديق تبدأ ب "لفة" في العقد المقبل (أكثر الموسمية والتجار التحوط تعمل كميات كبيرة بحيث لا يمكن فقط اضغط على "شراء السوق" زر، فقد لا تتراكم موقف التداول مع مرور الوقت)، والسيولة يبدأ تصب في العقد المقبل، ينتشر تصبح أفضل، الفجوات nonexistant تقريبا. لذلك، وقتها للتجارة انتشار تقويم! ويمكن ان يكون إما على شكل أقرب-أن ينتشر الفيروس، أو العكس بالعكس، لمزيد من-أقرب انتشار، فإنه لا يهم. هيريس كيف يبدو في Megatrader: كما يمكن أن يرى، وحتى استراتيجيات التداول أبسط ستعمل على هذا الصك الاصطناعية، وحقا "اشتر بسعر منخفض - بيع ارتفاع" الوضع! ومع ذلك، يجب أن نتذكر قد يكون هناك بعض العثرات: سوف ولها وسيلة سهلة لتنفيذ واستراتيجية التجارة، وهناك الكثير من التجار حريصة على "الحصول على قطعة من أن الكعكة"، لذلك وضع الخادم الخاص بك بالقرب من وسيط الخاص / تبادل ربما يصبح لديك نتائج التداول أفضل بكثير. 2. Intercommodity وIntermarket ينتشر وتستخدم على نطاق واسع في تلك السوق الآجلة، لأن لها أغرقت حرفيا مع الصكوك مرتبطة بشكل أساسي، وبالتالي المترابطة للغاية: برنت وخام غرب تكساس الوسيط النفط، وفول الصويا وزيت فول الصويا والكاكاو / القهوة / السكر والذرة والقمح ومجموعات أخرى عديدة. لماذا هي تلك التي ترتبط؟ وبسيطة إلى حد ما: نفكر قليلا - ما يمكن أن يحدث مع زيت الصويا (مصنوعة من فول الصويا السعر، ولكن هذا سر من الداخل، حتى لا تخبر أحدا!) في حالة وجود محصول فول الصويا الكبير؟ سعر فول الصويا سوف تنخفض، بطبيعة الحال، لأن العرض سوف تسود على الطلب. فإن على الشركات أن تكون قادرة على شراء الفول للحصول على أقل الأسعار وإنتاج "أرخص" زيت فول الصويا، والتي سوف تأتي أيضا في وفرة. لذلك، وما أعلمه جيدا هو التوصل إلى استنتاج مفاده أن فول الصويا وزيت فول الصويا ترتبط إلى حد كبير بشكل أساسي. هناك عدة أنواع انتشار: الكراك-هوامش - بين النفط الخام (خام غرب تكساس الوسيط / برنت) ومنتجاتها مثل زيت التدفئة والبنزين، سحق ينتشر - ينتشر بين فول الصويا ومنتجاتها مثل زيت فول الصويا ومسحوق فول الصويا، تنتشر السلع بين الصكوك مرتبطة مثل الذهب الفضة، والبلاتين والفضة والبلاديوم والفضة والعديد من هوامش "معادن" أخرى، كما ينتشر العملة (يمكن بسهولة أن يتم مع الصكوك فوركس بدلا من العقود مقابل الفروقات) وينتشر مؤشر (مثل DOW-SP500، DAX-FTSE وغيرها من المؤشرات المترابطة بشكل أساسي ). وتنوع الكبرى! يتيح إلقاء نظرة على كيف يمكن لانتشار intercommodity، ويقول، وهو انتشار الكراك: ثابتة جدا، أليس كذلك؟ الأكثر نشر الرسوم البيانية، عندما "تتكون" هي صحيح مماثلة لتلك واحدة. 3. ينتشر العملات سوق الفوركس، كونه نظام "مغلقة"، أو قائما بذاته، يعني اسعار العملات عبر الاعتماد على أسعار الصرف "الكبرى" العملة. في الواقع، هو سوق الفوركس من المفترض دائما أن يكون في المساواة الكاملة (إن لم يكن - البنوك وصناع السوق سوف توجه إلى التعادل سريعا جدا، ومن المؤكد أن ل) وذلك للتقليل فرص الربح خالية من المخاطر للمشاركين في السوق. ومع ذلك، ليس لها interdepence الوحيد فى الفوركس. لأن بعض الدول إغلاق العلاقات الاقتصادية (وليس ما كنت فكرت في!) أسعار العملة الوطنية البدء في ربط بشكل وثيق، أو في حالة بلد كونه كبيرا المصدر / المستورد / المنتج من بعض المتداولة في البورصة السلع - ربط مع السلع الآجلة . بعض الأمثلة: خام غرب تكساس الوسيط وUSDCAD و hellip؛ AUDUSD والذهب (/ GC أو XAUUSD) و hellip؛ ارتباط العملة يمكن أن ينظر إليها وتحليلها على المواقع التالية: myfxbook / الفوركس السوق / ارتباط mataf / EN / أدوات / 01-01 الارتباط مؤشر 3. التحكيم / محفظة يتم تداول الكثير من الأدوات المعقدة على عوالم التبادلات. أدوات تتكون من 2 أو أكثر constinuents. ما هي هذه؟ على سبيل المثال، مؤشر داكس الجبار - وتتكون من 30 اكبر مخزون ألمانيا. أو مثال آخر - صناديق المؤشرات المتداولة، والتي يمكن أن تتكون من 2-6000 الأدوات! تلك هي انتشار الصكوك. ومع ذلك، تحدث فروق في الأسعار بين الصك نفسه ومحفظة وتتكون من، وأنها يمكن أن "خلق" صناعيا. أولا، لتوظيف هذه الاستراتيجية، ويحتاج المرء لمعرفة constinuents صك وكيف يتم احتساب. يمكن أيضا أداة المؤشر تكون مستنسخة عن طريق صيغة انتشار لدينا، على سبيل المثال، سوف DAX على النحو التالي: DAX = 0.1 * EOA + 0.097 * SIE + 0.078 * ALV + 0.077 * BAY +. + 0.004 * HNR1. وبالتالي فإن الفكرة هي كما يلي - نحن "خلق" فهرس منطقتنا من الصكوك ومن ثم القيام كتبته التحكيم يتداول الزوج! براعة هو في عين الناظر: هناك الآلاف من الصكوك مؤشر، ويمكننا دائما "اللعب" مع الأوزان أو constinuents، حذفت بعض، أو التبادل على constinuent لأصل المترابطة للغاية. الاحتمالات لا حصر لها تقريبا. أود أن أقول لماذا مؤشر المراجحة هي الإستراتيجية التي اختارها أغلبية صناديق التحوط؟ يتيح إلقاء نظرة على مخطط محتمل لأنه (تستخدم XLE صندوق ETF - قطاع الطاقة - مقابل سلة من الأسهم وتتكون من): ويمكن بسهولة أن ينظر العودة إلى معدلها صفر. من السهل جدا للتجارة، مرة أخرى، وممكن جدا لأتمتة استخدام البولنجر باند. استنتاج كما يمكن أن يرى أن هذه الاستراتيجيات الثلاث هي: "لا علم الصواريخ"، مع بضعة أيام لفهم عقل منها من حولهم، ويمكن تنفيذها من قبل التاجر المبتدئ-إلى وسيط. تماما منخفضة المخاطر، لأن كنت التحوط باستمرار (صك واحد ضد آخر) ومعظمهم محايدة السوق. مربحة محتملة - وخاصة باستخدام العقود مقابل الفروقات الاستدانة، لا تملك الكثير من الوصول إلى صناديق الصكوك. متغير جدا - لم يكن لديك للتنافس (في الغالب) مع أشخاص آخرين، كما تفعل عند التداول حالات التحكيم - يمكنك فقط إنشاء "الخاص بك" مؤشر أو الزوج انتشار والتجارة بنفسك.